昨日三大股指期货均以IC收盘价收盘。不过,自9月中旬以来,三大股指期货收盘价一直在“底部”徘徊,截至昨日收盘,IF1510收盘于5026点,IH1510收盘于3872.8点,IC1510收盘于4651.6点。

9月3日IF1510平开,IH1510平开,IC1510平开。我们可以看到三大股指均收在了前期高点附近。从板块看,银行板块继续走强,上证50指数、沪深300指数、中证500指数与中证500指数均保持正收益。我们看到,目前沪深300指数与中证500指数的估值已经跌至历史低位,上证50指数相对中证500指数(市盈率)仍有较高的安全边际。从基差来看,IF主力合约贴水有所收窄,IC主力合约贴水较前一日收窄。

具体到股指期货合约上,昨日三大期指全线下行,主力合约IF1510跌幅扩大至2.29%,IH1510跌幅扩大至7.01%,IC1510跌幅扩大至2.17%。三大期指市场强弱分化明显,其中IF、IH、IC分别贴水32.52点、12.36点、-29.34点。

从成交量上看,昨日三大期指成交量均有所回落,其中IF成交量小幅增加,IC成交量有所减少。不过,三大期指总成交量仍较前一日继续放大,IF总成交量较前一日减少10.95%,IH总成交量较前一日增加5%,IC总成交量较前一日增加9%。

值得注意的是,当前三大期指的贴水幅度均有所收窄,这说明市场对于权重股的护盘意愿有所加强。市场人士表示,从相对现货市场表现来看,短期权重股均在受权重影响,尤其是蓝筹股表现强势,因此当前市场有对权重股及指数权重股进行调整的迹象。

中金所公布的沪深300股指期货主力合约与中证500股指期货主力合约的贴水幅度分别为0.80%、-1.01%,分别较上一交易日收窄0.45%、0.27%。沪深300股指期货主力合约与中证500股指期货主力合约的贴水幅度分别为-1.98%、-0.29%,处于历史相对较低水平。

期现价差方面,截至收盘,IF1510、IH1510和IC1510合约分别贴水26.89点、7.69点、-29.96点。

中金所公布的股指期货主力合约与中证500股指期货主力合约的贴水幅度分别为0.31%、-0.46%、-0.89%,分别处于历史较高水平。此外,有市场人士表示,从股指期货成交数据来看,三大期指主力合约较现货表现更为一致,其中IH1510合约较中证500指数期货主力合约成交量明显减少,从以往的同期统计数据来看,IH1510合约较中证500指数期货主力合约成交量大幅增加,显示主力合约的套保者参与度在不断加强,这意味着短期内期指反弹的空间有限。

与此同时,中证500股指期货主力合约的贴水幅度均有所收窄,截止收盘,IF1510、IH1510、IC1510和IC1510合约较上一交易日分别贴水0.52%、-3.65%、-19.34点,分别较上一交易日变化-7.79%、-4.33%、-6.10%。