螺纹钢1510周四夜盘继续上行,收2060(+3),总增仓5.3万余手,成交量降低。前十名资金流向:昨日多头部分集中大幅增减换仓,持仓量增加、集中度降低;空头部分集中增减换仓,持仓量增加、集中度增加,空头持仓总量仍较大。夜盘多头延续挺价、部分大减仓,空头低位挺价支撑,多头挺价支撑挺价,盘面承压续涨。短期或延续反弹,注意2100-2130区资金增减流向,防范资金增减打压。

现货情况:

唐山钢坯2040(-20)偏弱,铁矿石下调为主、焦炭持稳为主;螺纹钢20mmHRB400上海2300(0)疲弱,北京2250(-20)成交较差。短期钢厂钢坯、建材偏弱调整,市场成交量一般,下游多谨慎观望、采购维稳,市场受需求影响稳定为主、显现弱势。目前钢厂产能仍偏高,矿价偏高、压缩钢厂利润,高产能压制市场价格,需求偏弱,基本面仍显现供大于求弱势格局。

宏观及外盘因素:

7月23日中国央行宣布维持人民币兑美元中间价报价,符合预期。美8月新增非农就业人口17.7万人,高于预期。美国8月零售销售月率下滑0.4%,低于预期的下滑0.2%。欧元区8月CPI月率下滑0.2%,亦低于预期。7月PPI月率下滑0.4%。IMF将美国2021年经济增长预期从3.8%下调至2.6%。

近期要闻:

银监会:支持新能源车发展,提高新能源车销量。央行:密切监测大宗商品市场价格,运用多种货币政策工具,保持人民币汇率在合理均衡水平。政府工作报告:加大逆周期调节力度,促进绿色低碳发展,出台一系列房地产政策,改善房地产市场预期。证监会:现阶段只有清理配资,提高资本市场预期,发展理性市场,更好地服务实体经济。

个人分析:

短期资金逐步移仓换月至1601合约,货币市场利率小幅反弹,关注点位:1、IC合约。2、螺纹钢1601合约增仓下行,减仓上行,远月合约减仓反弹。3、铜马甲旺季已至,现货市场成交清淡。4、下游需求持续疲弱,贸易商观望情绪较重,市场投机度较重,对现货实盘指导不强。5、铜矿供给持续扰动,冶炼厂增加精铜供应。6、美股高开低走,市场风险偏好下降,股市回调。7、近期国内宏观数据较好,美股持续攀升,大宗商品承压下行。8、美原油在80美元上方徘徊,美国产油商已考虑增产,油价回调。

铁矿石1601合约增仓上行,破位洗盘,下方支撑逐渐显现,预计短期铁矿石1601合约承压波动,可背靠8190一线短多参与,止损位8200。

活跃品种点评 (1)螺纹钢1601合约减仓下行,报3710元/吨,收于3730元/吨,日下跌2元/吨,跌幅1.01%。成交量减少7988手至39074手;持仓量增加2462手至512032手。 (2)山东螺纹钢1601合约增仓上行,收报3768元/吨,涨7元/吨,涨幅1.01%。成交量增加2381手至11886手。